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(相關資料圖)

盛大的2023年SNEC盛大的舉行了，老紅沒去?？粗黝惷襟w對光伏大佬們的采訪紀錄，突然想到了一個問題：如果有機會，老紅今年會問他們什么問題？

2018年的SNEC，老紅還在中國能源報，策劃了一個活動，面對面的采訪了15位光伏產業、企業大佬，李俊峰、朱共山、鐘寶申、高紀凡、瞿曉鏵、曹仁賢、苗連生、黃敏……雖然他們回答的內容不一，但是老紅只想問一個問題：一場產業整合就在眼前，您的企業準備好了嗎？

從2015年開始，光伏產業越來越紅火，光伏產能擴張的消息不斷，光伏企業眼中都是美好的明天，可是從2018年初開始，老紅卻有一種越來越強烈的危機感：國家的補貼承受不了快速增長的光伏電站建設規模！如果補貼下降，光伏需求市場將大幅下降，光伏產能將大規模過剩。而那時，國家補貼下降的概率極大，一場產業整合隨時都會發生，光伏企業有準備嗎？

為了分析和紀錄這種感覺，老紅寫了《光伏產業的風向變了》一文，在分析了政策、融資、供求、企業效益等各因素的表現之后，斷言“市場結果必然是：擠出效應開始發威，大批沒有競爭力企業退出市場”，文章的最后則發問：“光伏產業的風向變了，光伏企業準備好了嗎？”

《光伏產業的風向變了》是5月25日發表的，對大佬們的采訪是5月28至31日的SNEC期間，沒想到6月1日國家就下發了《關于2018年光伏發電有關事項的通知》，大幅下調光伏補貼，史稱“531”從天而降，市場需求瞬間跌入谷底，一場殘酷的光伏產業整合開始了。

當前又到了光伏產業整合即將爆發的時候，那么，即將到來的產業整合和2018年“531”的產業整合有什么不同？老紅該問光伏大佬們什么問題？

產業整合都是為了重新合理配置生產要素，都是通過殘酷的優勝劣汰來調整供求關系，所以所有產業整合的本質都是相同的，但是表現形式卻會有所不同。相比“531”，即將到來的產業整合的不同表現在：

產業背景不同?！?31”是在有補貼的非完全市場化背景下的產業整合，光伏需求市場規模受補貼規模決定；即將到來的產業整合是在完全市場化背景下的產業整合，光伏需求市場規模完全受市場決定。

需求市場規模不同?！?31”受補貼規模的大幅下降決定，需求市場規模瞬間大幅下降；即將到來的產業整合則完全不一樣，當前需求市場不僅巨大，而且還在穩定增長之中。目前能夠看到的對需求市場規模產生重大影響的因素，只有電網的接受能力。與此緊密相關的，則是儲能與智慧能源的進步如何促進電網的接受能力問題。

整合持續時間不同?！?31”帶來的整合時間非常短，雖然需求市場瞬間跌至谷底，但是由于實現“雙碳目標”的決定，境內外的市場化需求不斷增加，使得光伏需求市場用了不到一年的時間就恢復正常，產業整合結束；即將到來的產業整合時間將會較長，這是因為不同于其他產業的整合大都是發生在需求下降的時候，而即將到來的光伏產業整合，是發生在需求市場穩定、甚至增長的背景下。這就決定了優勢企業把劣勢企業擠出市場的難度會增加，即將到來的產業整合的時間會較長。

企業表現不同?！?31”是補貼大幅下跌帶來需求市場瞬間消失，它對所有企業的風險強度都是一樣的，那些產能規模大、規模效應好的企業甚至面臨更大的風險，優勢變成了劣勢。這也是“531”時，多家大型企業帶頭向國家呼吁救助的重要原因；即將到來的產業整合則完全不同，因為巨大的需求市場還在、甚至還在增加之中，對于那些生產規模大、規模效應好的優勢企業來說，是困難時期，同時也是難得的加速擠出劣勢企業的機會。在這一階段，優勢企業的效益會下降，劣勢企業的效益是快速嚴重惡化。

對于即將到來的產業整合，當前光伏企業的準備如何？

雖然都知道當前的光伏是階段性供大于求、一場產業整合即將到來，但企業的表現是不同的：

“光伏新勢力”還在末日狂奔。每天《光伏下午茶》中“光伏新勢力”的消息還在不斷出現，還在動輒百億的涌進光伏產業。不是他們不知道這個市場已經容納不了他們、一場產業整合即將到來，而是他們清楚地知道他們在原有的產業軌道已經沒有了發展空間，目前是進入光伏產業軌道的最后機會，只能豪賭一把、末日狂奔。

光伏傳統企業正在且戰且退、以守為攻。經過了2012、2018年的產業整合，傳統光伏企業對產業整合的殘酷程度沒齒難忘，清楚地知道此時“活著”最重要。最典型的是隆基，寧可失去一些發展機會，也要不斷強化產能嚴重過剩的意識。李振國則明確說：“過去兩三年市場保持50%-60%的高速增長，也很難持續，大概率將回歸到約10%-20%的正常增長水平……今后兩三年會有超過一半的光伏退出市場”。隆基不僅這么認知，而且這么準備：“隆基也已經在為‘行業產能過?！鰷蕚洹Ｗ匀ツ觊_始就已經加強了對現金流的管理，在訂單上要求更嚴格，比如長協必須先付預付款，還加強了回款管理”。

光伏企業大佬們對產業整合急迫感的認知，老紅的感覺是，2018年他們并不強烈，這次非常清晰。所以，對于即將到來的產業整合，老紅將問這些企業大佬們的問題是：您的企業將如何利用這次產業整合機會超越別人？

參考資料：

《對話隆基綠能李振國：過半光伏企業會被洗牌出局》

紅煒

2023.5.30.

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